以数字金融高质量发展助力经济转型

2026年是"十五五"规划的开局之年，也是我国金融业从"规模扩张"向"高质量发展"转型的关键节点。金融是国民经济的血脉，数字金融不仅是技术层面的工具升级，更是金融服务实体经济、助力经济转型的战略必由之路。近期，国家金融监督管理总局印发《银行业保险业数字金融高质量发展实施方案》，从数字金融治理、数字金融服务、数字技术应用、数据要素开发、风险管理和监管数字化智能化转型等方面提出了33项工作任务，为商业银行深化数字化转型指明了方向。结合当前监管形势与行业实践，围绕数字金融治理、金融"五篇大文章"的落地深化、数据要素与金融安全等核心议题，探讨商业银行如何以数字金融高质量发展助力经济转型。

一、数字金融治理与技术监管的边界

当前，银行业正加速进入"AI智能体（Agentic AI）"时代，业务处理模式从传统的辅助决策向半自主业务处理深度转型。工商银行、招商银行、微众银行等机构日均Token调用量已跨越百亿门槛，大模型正深度嵌入信贷审批、智能客服、风险管理等核心业务流程。然而，技术在提升效率的同时，也带来了算法合规、模型可信、数据安全等一系列新型风险挑战。

AI系统的"黑箱"特性使得模型决策过程难以追溯和问责，一旦出现模型幻觉或自动化歧视，将直接触碰合规底线。农业银行董事长谷澍曾指出，大模型在金融业的规模化应用，会面临模型黑箱、模型幻觉以及模型自主推理、自主输出决策结论带来的不确定性等新型风险。对此，商业银行必须建立覆盖模型全生命周期的治理机制，从开发、验证、部署到监控、退出的每一个环节都实现可追溯、可审计、可问责，确保技术应用不偏离合规底线。

有鉴于此，传统的"事后静态检查"式监管手段已难以适应数字金融时代的风险演变速度。推动监管手段向"实时动态监测"演进，构建RegTech2.0（监管科技）生态，是商业银行提升合规管理水平的必然选择。银行应加快建立智能化的合规风险监测平台，运用大数据、知识图谱等技术，实现反洗钱、反欺诈、贷款资金流向等领域的实时穿透式监控。此外，商业银行应积极对接监管科技基础设施，推动监管数据的标准化报送与智能化分析，在理财合规销售、投资者适当性管理、信息披露等环节实现全程"双录"留痕与自动化校验，切实提升合规管理的精准度和时效性。

二、做好"五篇大文章"的实操与深化

中央金融工作会议明确提出做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融"五篇大文章"。数字金融作为关键基础设施与核心支撑业态，是驱动其他四篇大文章提质增效的重要引擎。

破解小微企业融资中长期存在的"信息不对称"难题，是普惠金融精准直达的关键所在。数字技术的核心价值在于，依托数字足迹与供应链数据，重构银企信息对称机制。

科创企业是地区发展的核心引擎。数据，作为技术实力与成长潜力的量化映射，正成为评估其创新价值的关键维度。绍兴上虞正以曹娥江未来科创城为主平台，聚力打造全链条科创产业发展样板——这离不开科技金融的全周期支撑。为此，商业银行应加快建立基于“技术流”的企业评价体系，将知识产权、科研团队背景、技术迭代路径等非财务指标纳入风控模型，实现从“看砖头”到“看专利”的评价逻辑转变。银行机构需主动融入区域科创生态，把“技术流”评价优势转化为服务产业攀高的实效。

在普惠金融领域，基于大模型的智能信贷系统能够实现从获客、尽调、审批到贷后管理的全流程自动化，将审批时间从"周"级缩短至"分钟"级，使得银行能够以极低的边际成本服务海量长尾客户，切实打通普惠金融"最后一公里"。

数字技术为绿色金融与养老金融的场景化落地提供了有力支撑。在绿色金融领域，银行可运用区块链技术优化碳资产管理和碳排放权质押融资，利用大数据构建企业碳足迹追踪体系，实现绿色信贷的精准投放与风险管控。目前，绍兴上虞正持续完善绿色化工转型政策支撑体系，联动金融机构充分运用数字技术推出绿色信贷，有效缓解企业改造资金压力。在养老金融领域，通过智能投顾、适老化数字服务等工具，为老年客群提供更加便捷、安全的金融产品与服务。

场景即金融，服务即生态。数字金融的最高境界是"无形"——通过API接口将金融服务无缝嵌入工业互联网平台、供应链管理系统、跨境电商平台等产业场景，使资金流与业务流实现实时联动，切实提升全社会的金融资源配置效率。

商业银行应主动融入各地经济社会发展工作机制，将信贷投放与区域产业规划、重大项目布局深度对接。在信贷投放节奏上，既要"稳"字当头，防止大起大落，又要"优"字为要，确保金融资源精准流向科技创新、绿色发展、民生保障等重点领域，坚决守住不发生系统性风险的底线。

三、数据要素与金融安全

金融板块重要数据目录的落地实施与数据出境规则的持续优化，对商业银行的数据治理能力提出了更高要求。金融数据兼具敏感性与高价值性，在推动数据要素价值释放的同时，必须严守数据安全与个人隐私保护的底线。

商业银行应建立覆盖数据采集、存储、使用、传输、销毁全生命周期的数据安全管理制度。一方面，严格遵守《数据安全法》《个人信息保护法》等法律法规，完善客户信息保护机制，切实守护金融消费者的"数据主权"；另一方面，积极探索隐私计算、联邦学习等前沿技术，在保障数据隐私的前提下实现多源数据的合规融合与价值挖掘。

随着银行数字化程度的持续加深，对单一模型或第三方技术供应商的依赖可能导致潜在的网络安全风险与系统性风险。金融监管总局在《银行业保险业数字金融高质量发展实施方案》中明确要求，金融机构应有效管理算法模型风险，防范数字生态外部合作风险。

商业银行应着力构建自主可控的技术底座，在关键核心系统上降低对外部供应商的单点依赖。同时，建立常态化的供应链风险排查机制，对第三方科技服务商进行严格准入与持续监控，确保在极端情况下核心业务的连续性和稳定性。此外，应定期开展数字风险压力测试，模拟不同风险情景下的系统韧性，做到"有备无患"。

四、展望与建议：构建开放包容的创新监管生态

数字金融的高质量发展，离不开"严监管"与"促创新"的辩证统一。监管的"严"在于守住不发生系统性风险的底线，创新的"活"在于为实体经济注入源源不断的金融动能。

商业银行应积极拥抱监管沙盒机制，在风险可控的前提下试点应用新技术、新业务模式。沙盒机制不仅是创新的"试验田"，更是监管与市场之间良性互动的桥梁——通过沙盒内的真实场景验证，监管机构能够及时识别新型风险，完善规则框架；金融机构则能够获得合规创新的"通行证"，加速技术成果向生产力转化。

当前，"数据孤岛"问题仍然是制约数字金融高质量发展的瓶颈之一。银行内部不同业务条线之间、银行与外部政府部门之间、金融行业与其他行业之间的数据协同机制尚不完善。

对此，商业银行应强化内部数据治理，打通零售、对公、风控、运营等条线的数据壁垒，构建统一的"数据底座"。在外部协同层面，积极参与地方信用信息共享平台和金融行业数据空间建设，推动涉企信用信息的合规归集与高效应用。同时，加强与监管机构、科技企业、行业协会的多方联动，共同构建开放、包容、安全的数字金融生态。

在时代的变局中，唯有那些能够"读懂"科技企业、深耕产业场景、守住风险底线的银行，方能以数字金融之力，为经济高质量发展注入源源不断的金融活水。

（上海理工大学中英国际学院管理系专业教师、上虞农商银行特邀讲师万元）