以诚信建设筑牢临沂市供应链票据生态的基石

改革网讯 打造供应链票据生态建设示范市，是临沂市放大供票服务平台获批接入上海票据交易所平台资质效应、赋能临沂商城高质量发展、破解中小微企业融资难题的重大战略部署。诚信是金融市场的生命线，更是供应链票据这一基于真实交易与核心企业信用的金融工具得以健康发展的根本。当前临沂市供票生态建设开局良好，但尚处于规模扩张的初期，根基仍不稳固，其最大短板在于全链条、数字化的诚信风险管理体系尚未完全成型。为此，必须将诚信建设摆在供票生态发展的核心位置，以第五批全国社会信用体系建设示范区创建为契机，推动发展模式从“流量驱动”向“信用驱动”深刻转型，进一步深化临沂市供应链票据生态建设。

诚信是临沂供票生态高质量发展的生命线

供应链票据是上海票据交易所推出的创新型电子商业汇票，它将票据的签发、流转、融资与供应链上的真实贸易背景紧密绑定。2025年3月，临沂市发布《临沂市支持打造供应链票据生态建设示范市行动方案（2025－2027年）》，提出打造全国示范市、三年业务规模超千亿的宏伟目标。以“沂链通”平台为载体，临沂市已在平台对接、业务首发、场景创新等方面取得突破：成功落地全国首批供应链银票、实现与商业银行的系统直连和“秒级”贴现，并开创了个体工商户签发供票的全国先例。

然而，与传统票据相比，供应链票据的信用穿透性更强、涉及主体更多元（从大型核心企业延伸至末端小微企业和个体工商户），其潜在风险也更具复杂性和隐蔽性。一个健康的供票生态，绝非仅是票据签发量和融资额的简单堆砌，其本质是一个“信用创造、传递与循环”的生态系统。若诚信基石不牢，一旦发生核心企业信用风险、虚构贸易背景套利、票据违约等事件，将引发链式反应，损害整个生态的信誉，进而影响区域营商环境。因此，构建以数据为支撑、以机制为保障、以文化为根基的诚信体系，是当前供票生态建设从“高速起步”迈向“高质量深化”必须破解的首要课题。

供票诚信生态建设管理框架初显

根据行动方案部署与近期实践，临沂市在构建供票诚信生态方面已展开系统性布局，为纵深推进奠定了初步基础。

政策顶层设计注重风险防控。将风险管控置于保障措施的关键环节，指导平台建立供票承兑主体内部评级体系，定期发布“白名单”“绿名单”；强化对交易真实性的审核；明确人民银行、金融监管分局及属地政府的监管职责，严防虚构交易背景套取融资。这为诚信体系建设提供了政策依据和组织保障。

信用管理机制开始探索建立。把“优化供票承兑主体信用管理”列为七大工作措施之一，由金融管理部门牵头，推动建立行业自律机制，基于市场主体交易行为建立信用分类评价体系，实施名单制动态管理，并探索将评分结果应用于融资定价。同时，整合市场监管、税务、用电等多维度政务数据，为信用评价提供数据支撑。这标志着临沂市正试图构建一个“数据＋行为”的信用画像模型。

技术赋能风控已具雏形。在平台建设实践中，技术已成为辅助信用风险管理的重要手段。例如，临沂市已研发“临沂辖区企业商业汇票智慧风控系统”，对数百家企业承兑的商业汇票信息进行自动采集与风险监测。“沂链通”平台通过系统直连，实现了票据信息透明共享与交易背景的“线上化”核验。这些技术应用为识别和预警信用风险提供了工具。

供票诚信生态建设面临多重深层考验

信用数据“孤岛”与“碎片化”问题突出。当前，对市场主体的信用评价仍面临数据瓶颈。一方面，税务、水电、物流等反映企业经营活跃度与稳定性的高价值数据，归集共享仍不充分、不及时。另一方面，供应链票据生态内生的、动态的贸易流、票据流、资金流数据，与外部政务数据、金融信贷数据尚未有效打通与融合。数据“孤岛”导致信用画像模糊，使得“名单制管理”和差异化融资定价缺乏精准的数据基础，风控仍较多依赖传统抵押担保和核心企业“兜底”信仰。

全链条信用风险穿透与隔离机制不足。现有管理重心较多置于“承兑主体”（即出票的核心企业）。然而，供应链票据在链上多层流转，风险会随票据传递。对于链条上的中小供应商、经销商，特别是已尝试纳入的个体工商户，缺乏有效的、贯穿其接收、持有、融资乃至转让全环节的信用评估与动态监控机制。一旦核心企业信用状况发生变化，如何快速评估并阻断对链属海量小微主体的冲击，缺乏预案和工具，存在风险传染隐患。

守信激励与失信惩戒的市场化闭环未形成。诚信生态的活力在于让守信者处处受益、失信者寸步难行。目前，对信用优良的“白名单”“绿名单”企业，主要激励措施是鼓励银行给予授信支持，但在融资利率、审批效率、票据流通接受度等方面的实质性、市场化优惠尚未体系化。相反，对于出现票据逾期、欺诈等失信行为的主体，除纳入平台名单管理外，缺乏与全市公共信用体系、行业准入、金融市场监管等联动的、具有足够威慑力的惩戒措施。奖惩力度不足，削弱了信用评价的约束力和引导力。

多元主体协同治理的效能有待提升。供票生态涉及平台企业、核心企业、链属企业、各类金融机构、政府监管部门等多方主体。目前，协同更多体现在业务推广层面。在诚信共建上，各方权责边界、信息共享规则、风险处置联动机制尚不清晰。例如，平台与银行在联合风控建模、交叉验证交易数据方面虽有探索，但深度不足；行业协会在制定自律标准、调解纠纷、培育诚信文化方面的作用尚未充分发挥。

构建供票诚信生态系统的对策建议

为筑牢临沂供应链票据生态的基石，建议以《行动方案》和《第五批全国社会信用体系建设示范区创建指标（2025年版）》为蓝本，一体创建供应链票据生态示范市、第五批全国社会信用体系建设示范区，推动诚信体系建设从“原则性要求”向“操作性工程”深化，重点构建以下四大支柱：

（一）夯实数据支柱，建设全市统一的供应链金融信用信息中枢

建议由市大数据局、市委金融办牵头，在现有政务数据归集基础上，专项攻坚。扩大数据归集范围。强制推动电力、税务、社保、海关、物流等核心经营数据按标准接口接入。创新生态数据汇聚。以“沂链通”平台为基础，制定标准，合法合规汇聚供应链上的订单、合同、物流、票据签发流转、融资履约等动态行为数据，形成独特的“产业信用数据池”。推动数据融合应用。建立“政务数据＋产业数据＋金融数据”的融合加工机制，输出覆盖企业全景生命周期的信用报告和评价产品，为金融机构提供“数据炮弹”，破解小微主体信用“白户”难题。

（二）完善机制支柱，构建分层、穿透、智能的信用风险管理体系

实施“核心企业－链属主体”分层评价。对核心企业，重点评估其整体财务实力、行业地位及票据兑付历史；对链属中小微企业及个体工商户，首创“主体基本信用＋供应链行为信用”复合评价模型，将其与核心企业的交易稳定性、票据结算占比、历史履约记录等作为重要权重。

开发智能化风险预警工具。鼓励“沂链通”平台与合作科技公司，基于融合数据池，开发实时监测风险仪表盘。对票据逾期、承兑人信用评级下调、链上交易异常中断等情形设置红黄灯预警，实现风险早发现、早提示、早处置。

建立市场化风险分担机制。推动市融资担保集团等政府性融资担保机构，创新开发“供应链票据履约保证保险”或专项担保产品，为信用良好但抵押不足的链上小微企业提供增信，分散银行风险，激发银行敢贷愿贷的内生动力。

（三）强化激励支柱，形成“褒扬守信、惩戒失信”的清晰市场信号

强化正向激励。推动接入“沂链通”平台的金融机构，将信用评价结果与信贷政策强制挂钩。对高信用等级主体，给予明显的利率优惠、贴现绿色通道、更高的票据拆分数额上限等实质性激励。政府设立的各类产业基金、风险补偿资金可优先支持守信企业。

硬化失信惩戒。建立供票生态“失信主体重点监管名单”。建立“双牵头”加“联席机制”，即由市级领导分管，市发改委统筹信用体系、市金融办主导业务监管（双牵头），“沂链通”平台提供技术支撑，司法、税务、市场监管等参与的联席会议制度。对于恶意逃废债、伪造交易背景的主体，除在平台内清退、限制业务外，将其失信信息同步推送至市公共信用信息平台、人民银行征信系统，并在依法合规前提下探索限制其参与政府采购、工程招投标、享受财政补贴等跨部门联合惩戒，大幅提高失信成本。

（四）培育文化支柱，营造“珍视信用、守护生态”的临商新文化

开展常态化宣传培训。对商城企业商户、生产制造企业等开展供应链票据知识及信用风险教育，通过典型案例解析，树立“信用即资产”的理念。

推行信息披露与承诺制。鼓励核心企业主动披露自身经营与票据兑付信息；要求平台企业对信用评价规则、数据使用范围进行透明化披露；入链企业签署诚信承诺书。

发挥行业组织自治作用。支持山东省平台经济协会临沂商城分会、临沂市供应链金融协会等组织，制定并监督执行高于行业标准的《临沂供应链票据业务诚信自律公约》，建立业内纠纷调解机制，弘扬“诚实包容”的临商文化。

临沂供应链票据生态建设是一场深刻的金融与产业融合变革。唯有将诚信体系建设作为这项系统工程最坚深的桩基来打造，通过数据联通打破信息藩篱，通过机制创新实现风险可控，通过激励相容引导行为规范，通过文化培育凝聚社会共识，才能将“临沂样本”从规模的“高地”真正打造为质量与安全的“标杆”，为全国供应链金融健康发展贡献可持续、可复制的临沂智慧。（供稿：杨俊英、邵泽鑫）